MONOGRÁFICO SOBRE WARREN BUFFETT Y EL VALUE INVESTING.
Artículo 8 de 10: Principales acciones que tiene Warren Buffet en Berkshire Hathaway.
Este artículo es el noveno de la serie monográfica dedicada a Warren Buffett y su vehículo de inversión/empresa Berkshire Hathaway. En el presente artículo os muestro la evolución de su cartera de valores desde el año 1977 hasta 2009 en base quinquenal, obtenida de los informes anuales que publica en su página web.
Aquí en los links siguientes también os dejo los anteriores artículos del monográfico.
- Warren Buffett y el value investing, introducción al curso monográfico.
- Artículo 1: Qué es el “value investing”.
- Artículo 2: Comprar negocios y empresas excelentes.
- Artículo 3: Objetivos y línea de actuación en Berkshire Hathaway.
- Artículo 4: Cuándo comprar y vender acciones. Sobre predecir el futuro.
- Artículo 5: Diversificación en una cartera de inversión.
- Artículo 6: Behavioral finance y psicología del dinero.
- Artículo 7: Cómo piensa Warren Buffet, citas célebres.
El coste se refiere al precio de adquisición de las acciones, el valor de mercado a cierre del año fiscal, el incremento es un incremento acumulado de ganancia (no es la manera más adecuada de darlo pero seguiremos la terminología usada por él), y el %peso que supone esa inversión en la cartera. Si analizamos el crecimiento anualizado compuesto del equity (CAGR: Compounded Annual Growing Rate), el dinero invertido en 1977 fueron $106 millones, la capitalización bursátil actual $59034 millones, por lo que el CAGR del periodo de 32 años 1977-2009 sería del 21,84%=[((59034/106)^(1/32))-1]*100 cuando el crecimiento del S&P500 en ese mismo periodo ha sido del 7,6%. Un inversor que hubiera invertido $30000 en el año 77 en el S&P500 tendría $312.617 frente a los $16.7 millones en Berkshire Hathway.
Espero que os guste,
Saludos cordiales,
Antonio Alcocer